8 chỉ số tài chính chính và đặc điểm của chúng

các chỉ tiêu tài chính chúng là các mối quan hệ giữa thống kê kinh tế và tài chính, chẳng hạn như nợ, tài sản, nợ phải trả, của cải, thu nhập và sản xuất. Tính hữu dụng của nó nằm ở khả năng cung cấp ý tưởng về sức mạnh, sự ổn định và hiệu suất của các lĩnh vực khác nhau của một tổ chức.

Ví dụ: phân tích nợ của một công ty không cung cấp nhiều thông tin như phân tích chi phí nợ liên quan đến thu nhập hoặc mức nợ liên quan đến giá trị ròng.

Việc sử dụng các chỉ số tài chính để đo lường hiệu quả hoạt động của một công ty cho phép so sánh các loại hình kinh doanh khác nhau. Nếu bạn muốn so sánh hiệu suất của công ty với nhiều công ty khác, các chỉ số tài chính là một công cụ trung lập để đánh giá hiệu suất.

Không có sự thay thế cho các chỉ số tài chính khi đo lường sức khỏe tài chính của một doanh nghiệp. Điều cần thiết là phải giám sát chặt chẽ hiệu quả tài chính của một công ty để thành công lâu dài..

Các chỉ tiêu tài chính chính và đặc điểm của chúng

Vốn lưu động

Đánh giá sức khỏe của một công ty mà bạn muốn đầu tư liên quan đến việc hiểu thanh khoản của bạn. Hiểu cách công ty đó có thể dễ dàng chuyển đổi tài sản thành tiền mặt để thanh toán các nghĩa vụ ngắn hạn của mình.

Chỉ tiêu vốn lưu động được tính bằng cách chia tài sản hiện tại cho các khoản nợ hiện tại.

Ví dụ: nếu công ty XYZ có tài sản hiện tại là 8 triệu đô la và các khoản nợ hiện tại là 4 triệu đô la, thì nó có tỷ lệ từ 2 đến 1, nghe có vẻ rất tốt.

Ngoài ra, nếu hai công ty tương tự có tỷ lệ 2 trên 1, nhưng một công ty có nhiều tiền mặt hơn trong số các tài sản hiện tại của mình, công ty đó có thể thanh toán các khoản nợ của mình nhanh hơn công ty kia.

Tỷ lệ nhanh

Cũng được gọi là kiểm tra axit, chỉ tiêu này trừ đi hàng tồn kho của tài sản hiện tại, trước khi chia con số đó cho các khoản nợ hiện tại.

Ý tưởng là để cho thấy các khoản nợ hiện tại được bảo đảm tốt như thế nào bởi tiền mặt và bởi các yếu tố có giá trị gần như bằng tiền mặt. Hàng tồn kho, mặt khác, cần có thời gian để bán và trở thành một tài sản lưu động.

Nếu XYZ có 8 triệu đô la tài sản hiện tại trừ đi 2 triệu đô la hàng tồn kho, hơn 4 triệu đô la nợ hiện tại, thì nó có tỷ lệ 1,5 đến 1. Các công ty muốn có ít nhất tỷ lệ 1-1..

Số kết quả lý tưởng phải nằm trong khoảng từ 1,5 đến 3. Tỷ lệ nhỏ hơn 1 có nghĩa là bạn không có đủ tiền mặt để thanh toán các tài khoản ngắn hạn.

Việc theo dõi chỉ số này có thể cảnh báo trước các vấn đề về dòng tiền, đặc biệt là nếu tỷ lệ rơi vào vùng nguy hiểm trong khoảng từ 1,5 đến 1..

Thu nhập trên mỗi cổ phần

Bằng cách mua một hành động, bạn đang tham gia vào lợi nhuận trong tương lai (hoặc rủi ro thua lỗ) của công ty. Thu nhập trên mỗi cổ phiếu đo lường thu nhập ròng thu được cho mỗi cổ phiếu, trong các cổ phiếu phổ biến của một công ty.

Các nhà phân tích công ty chia thu nhập ròng của họ cho số lượng cổ phiếu phổ thông bình quân gia quyền trong năm.

Tỷ lệ thu nhập giá

Gọi tắt là P / G, chỉ số này phản ánh đánh giá của nhà đầu tư về thu nhập trong tương lai. Giá cổ phiếu của công ty được xác định và chia cho thu nhập trên mỗi cổ phiếu, để có được tỷ lệ thu nhập giá.

Ví dụ: nếu một công ty đóng cửa hoạt động ở mức 46,51 đô la một cổ phiếu và thu nhập trên mỗi cổ phiếu trong 12 tháng qua trung bình là 4,90 đô la, thì tỷ lệ P / G sẽ là 9,49. Các nhà đầu tư sẽ phải chi 9,49 đô la cho mỗi đô la được tạo ra từ lợi nhuận hàng năm.

Mặc dù vậy, các nhà đầu tư đã sẵn sàng trả hơn 20 lần thu nhập trên mỗi cổ phiếu cho một số cổ phiếu nhất định. Điều này trong trường hợp họ cảm thấy rằng sự tăng trưởng lợi nhuận trong tương lai mang lại cho họ lợi tức đầu tư tương xứng.

Tỷ lệ mắc nợ

Điều gì xảy ra nếu một công ty muốn đầu tư tiềm năng đang vay quá nhiều? Điều này có thể làm giảm biên an ninh đằng sau những gì bạn nợ, tăng phí cố định, giảm thu nhập cổ tức có sẵn và thậm chí gây ra khủng hoảng tài chính.

Tỷ lệ nợ được tính bằng cách thêm nợ tồn đọng trong ngắn hạn và dài hạn, và chia nó cho giá trị sổ sách của vốn chủ sở hữu của các cổ đông.

Giả sử XYZ có khoản vay khoảng 3,1 triệu đô la và vốn chủ sở hữu là 13,3 triệu đô la. Điều đó tạo ra tỷ lệ nợ khiêm tốn là 0,23, khá dễ chấp nhận trong hầu hết các trường hợp.

Tuy nhiên, như với tất cả các chỉ số khác, số liệu cần được phân tích theo các tiêu chuẩn ngành và các yêu cầu cụ thể của công ty.

Hoàn vốn

Các cổ đông phổ thông muốn biết vốn của họ sinh lãi như thế nào trong các doanh nghiệp mà họ đầu tư.

Tỷ lệ hoàn vốn được tính bằng cách lấy lợi nhuận ròng (sau thuế) của công ty, trừ đi cổ tức và chia kết quả cho giá trị cổ phiếu phổ thông của công ty.

Giả sử thu nhập ròng là 1,3 triệu đô la và cổ tức là 300.000 đô la. Điều này được trừ và chia cho 8 triệu đô la cổ phiếu phổ thông. Điều này mang lại lợi tức vốn 12,5%.

Tỷ lệ hoàn vốn càng cao, công ty càng tạo ra lợi nhuận tốt.

Biên lợi nhuận gộp

Biên lợi nhuận gộp cho biết liệu hàng hóa hoặc dịch vụ đang được định giá phù hợp. Dưới đây là phương trình để tính chỉ tiêu tài chính này:

Biên lợi nhuận gộp = (thu nhập - giá vốn hàng bán) / doanh thu.

Biên lợi nhuận gộp phải đủ lớn để trang trải chi phí hoạt động cố định và để lại biên lợi nhuận ròng ở cuối.

Biên lợi nhuận ròng

Biên lợi nhuận ròng cho biết phần trăm thu nhập là một lợi ích. Phương trình rất đơn giản: Biên lợi nhuận ròng = lợi nhuận ròng / tổng thu nhập.

Lợi ích ròng là số tiền còn lại sau khi tất cả các hóa đơn đã được thanh toán. Lợi ích ròng có thể được tính bằng phép trừ đơn giản:

Lợi ích ròng = tổng thu nhập - tổng chi phí

Ví dụ: nếu doanh thu năm ngoái tổng cộng là 100.000 đô la và chi phí thương mại cho tiền thuê nhà, hàng tồn kho, tiền lương, v.v. tổng cộng là 80.000 đô la, lợi ích ròng là 20.000 đô la.

Chỉ số này giúp dự án thu nhập trong tương lai và thiết lập mục tiêu và điểm chuẩn cho lợi nhuận.

Tài liệu tham khảo

1. Glenn Wilkins (2016). 6 tỷ số tài chính cơ bản và những gì họ tiết lộ. Đầu tư. Lấy từ: Investopedia.com.
2. Intuit Quickbooks (2018). 5 chỉ số hoạt động chính về tài chính để đánh giá sức khỏe của doanh nghiệp bạn. Lấy từ: quickbooks.intuit.com.
3. Thống kê Canada (2016). Các chỉ tiêu tài chính từ Tài khoản Bảng cân đối quốc gia: Cập nhật. Lấy từ: statcan.gc.ca.
4. Bert Markgraf (2018). Làm thế nào để đo lường hiệu quả kinh doanh với các chỉ số tài chính. Doanh nghiệp nhỏ - Chron. Lấy từ: smallbusiness. Sync.com.
5. Caron Beesley (2017). 5 chỉ số tài chính để xem xét với kế toán của bạn. Hộp tiền. Lấy từ: fundbox.com.